4.某公司年初存入银行100000元，年利率为10%，复利计息，期限为3年，到期可取（ ）
a.103000 b.130000c.133100d.331000
5.每年年末支出等额款项的现值之和称为（ ）
a.普通年金 b.年金终值 c. 年金现值d.预付年金。
三、计算分析题（60分）
1.（20分）资料：a公司需一台电动铲土机，买价1 000万，预计使用10年，10年后残值预计为5万。
b租赁公司愿意以每年收租金142.5万元（年末收取）的形式出租给a公司铲土机，租期10年。假设市场利率为8%。
要求：做出a公司是购买还是租赁的决策。
2.（20分）资料：某公司2023年初对b项目进行投资，投资额1 200万元，当年投产，未来收益预计有两种情况：
（1）预计年末收益分别为200万元、300万元、400万元、500万元、600万元；（2）预计2014至2023年每年末收益均为400万元。
要求：分别以上两种情况分析b项目的可行性。（复利率10%，建议的思路：把两种情况预期收益都折算成2023年初的现值，如果都大于1200万元，说明可行。）
3.（20）资料：铝业有限责任公司在太州建设银行设立一个临时账户。
2023年3月1日存入15万元人民币，银行存款年利率为5%。因资金比较宽松，该笔存款一直未动用。2023年3月1日，铝业公司撤消该临时账户，银行共给铝业公司16.
5万元。
要求：（1）写出16.5万元的计算过程；（2）如果采用复利计算，银行应给铝业公司多少钱？
（3）如果铝业公司将15万元资金存放在单位保险柜里，存放到2023年3月1日，会取出多少钱？将15万元资金存放在单位保险柜里，是否符合现金管理的规定？
作业2t': span', c': 得分', r': r_14'},
一、 选择题（包括单项选择和多项选择，每题3分，共24分）
1.下列项目中，作为资本成本的有（ ）
a.股利 b.利息c.债券发行手续费 d.**发行手续费。
2.资本成本最高的筹资方式是（ ）
a.发行** b.发行债券 c.长期借款 d.融资租赁。
3.某企业按面值发行为期10年，票面利率10%的债券1000万元，发行费用率为3%，适用所得税税率为25%，该债券的资本成本为（ ）
a.6.9% b.9.6% c.7.73d.76.8%
4.普通股发行**为每股10.50元，筹资费用每股0.50元，第一年每股支付股利1.50元，股利年增长率5%，则该普通股成本最接近于（ ）
a.10.5% b.15% c.19d.20%
5.某公司拟按面值发行优先股100万元，股息率10%，预计筹资费用为2万元，该优先股的资本成本为（ ）
a.12b.10.2% c.23d.20.5%
6.财务风险的大小，可以用（ ）衡量。
a.经营杠杆系数b.财务杠杆系数 c.个别资本成本 d.综合资本成本。
7.某公司总资产为100万元，资产负债率为10%，负债利率为10%，息税前利润为30万元，则财务杠杆系数最接近（ ）
a.0.8 b.1.2 c.1.03 d.3.1
8.某企业年资金需要量为1000万元，所得税税率33%，现有下列四个方案：
计算上述四个方案的综合资本成本可知，（ 方案在经济上最有利，（ 方案在经济上。
最不利。二、判断题（每题2分，共12分）
1.融资租赁期限长、租约非经双方同意不得中途撤消。
2.一般来说，财务杠杆系数越大，财务风险也就越大。
3.利用商业信用可以筹集长期资金。
4.向银行借款比向社会发行**筹集资金更有利于保守企业的财务秘密。
5.发行债券筹集资金与发行**筹集资金相比具有的优点是财务风险小。
6.最佳资本结构是指在一定时期内财务杠杆作用最大的资本结构。
三、计算分析题（共64分）
1.（6分）资料：某公司长期借款100万元，年利率10%，借款期限为3年，每年付息一次，到期一次还本。该公司适用的所得税税率为25%。
要求：计算长期借款的成本。
2.（20分）资料：某企业投资总额为500万元，其总资产报酬率为16%，借入资金利息率为8%，如果投资总额中80%为股权资金，20%为借入资金，所得税税率为40%。
要求：（1）计算该企业的净资产收益率和财务杠杆系数；（2）如果该企业投资总额仍为500元，企业应如何改变借入资金与股权资金的比例，使其净资产收益率达到14.4%。
3.（20分）甲公司为扩大经营业务，筹资1000万元，现有a、b两个方案备选，资料如下：
要求：计算分析该公司应选用哪个融资方案。
4.（18）资料：某企业目前拥有资本1 000万元，其结构为：
负债资本20%（年利息20万元），普通股权益资本80%（发行普通股10万股，每股面值80元）。拟追加筹资400万元，企业追加筹资后，息税前利润预计为160万元，所得税率为33%。现有两种筹资方案可供选择：
a.全部发行普通股，增发5万股，每股面值80元；
b.全部筹措长期债务，利率为10%，利息为40万元。
要求：(1)计算每股收益无差别点的息税前利润；(2)计算无差别点的每股收益；(3)确定企业的追加筹资方案。
作业3t': span', c': 得分', r': r_9'},
一、填空题（每空1.5分，共27分）
1.企业持有现金的动机主要有。
2.信用条件主要包括和 。
3.流动资产按其流动性强弱可分为和 。
4.信用政策包括 、 和三方面内容。
5.存货的总成本主要包括 、 和三个方面。
6.流动比率是指企业流动资产与的比率。
7.存货周转次数是与的比率。
8.已获利息倍数反映息税前利润与的倍数。
二、选择题（包括单项选择和多项选择，每题2分，共20分）
1.下列项目中不属于速动资产的有（ ）
a.货币资金 b. 预付账款 c.存货d.其他应收款。
2.关于存货abc分类管理描述正确的有（ ）
类存货金额大，数量多 类存货金额较大，品种数量相对较多。
类存货金额小，数量少 类存货是管理的重点。
3.下列哪些项目是存货日增长费用的内容（ ）
a.存货资金占用费b.保管费、仓储损耗。
c.进货费用d.管理费用。
4.现金折扣表示为“1/20、n/30”，其含义为（ ）
a.在20天内付款，可享受1/20的**优惠。
b.在20天内付款，可享受1%的**优惠，信用期限30天。
c.在20天内付款，可享受20%的**优惠。
d.在20天内付款，可享受1%的**优惠，付款的最后期限为月底。
5.反映偿债能力的指标有（ ）
a.流动比率 b.资产负债率c.速动比率 d.已获利息倍数。
6.如果一家公司的流动比率很高，而速动比率很低，其原因是（ ）
a.企业有大量的应收账款 b.企业有大量的存货。
c.企业有大量的流动负债 d.现金比率极高。
7.在以下财务比率中可以测定企业的流动性大小的比率是（ ）
a.销售利润率 b.资产负债率c.速动比率 d.已获利息倍数。
8.分析评价企业营运能力的指标主要有（ ）
a.应收账款周转率 b.产权比率c.存货周转率d.速动比率。
9.资产负债率用以衡量企业的（ ）
a.短期偿债能力 b.长期偿债能力 c.营运能力 d.获利能力。
10.衡量企业整体资产使用效率的指标是（ ）
a.存货周转率 b.已获利息倍数 c.固定资产周转率 d.总资产周转率。
三、判断题（每题1分，共9分）
1.企业对未来现金流量的预期越准确，需要的预防性现金持有量就越少。 （
2.由于现金是非盈利资产，因此现金持有量过多会影响整体资产的获利能力。 （
3.经济进货批量是指存货的进货费用和储存成本均达到最低点的进货数量。 （
4.给客户提供现金折扣主要是为了扩大销售。
5.产权比率是指所有者权益与总资产的比率。
2023年财务管理考核细则
附件 4 2 财务管理考核分为综合管理 三项债权及信用管理 资金管理 费用预算管理 税务管理 报表管理 和财务分析七个部分。考核表基础得分总分为100分，其中综合管理占15分 三项债权及信用管理8分 资金管理18分 费用预算管理18分 税务管理5分 报表管理18分及财务分析18分。具体考核内容及标准...
2023年财务管理考核细则
4 2财务管理考核分为综合管理 三项债权及信用管理 资金管理 费用预算管理 税务管理 报表管理 和财务分析七个部分。考核表基础得分总分为100分，其中综合管理占15分 三项债权及信用管理8分 资金管理18分 费用预算管理18分 附件 4 2 财务管理考核分为综合管理 三项债权及信用管理 资金管理 费...
财务管理形成性考核作业答案
作业1答案。1 1 1000x 1 4 3 1000x1.125 1125 2 1000x 1 1 12 1000x1.127 1127 x f a,10 5 10000x6.105 610500元。4 p 20000x p a,10 5 p f,10 2 20000x3.791x0.826 626...