1可选择的**包括两种风险****：a、b和短期国库券，所有数据如下：
**a和**b的相关系数为-0.2。
1） 画出**a和**b的可行集(5个点)。
2） 找出最优风险投资组合p及其期望收益与标准差。
3） 找出由短期国库券与投资组合p支持的资本配置线的斜率。
4） 当一个投资者的风险厌恶程度a=5时，应在****a、b和短期国库券中各投资多少？
2假定一个风险**投资组合中包含大量的**，它们有相同的分布，，相关系数。
1）含有25种**的等权重投资组合期望收益和标准差是多少？
2）构造一个标准差小于或等于43%的有效投资组合所需要最少的**数量为多少？
3）这一投资组合的系统风险为多少？
4）如果国库券的收益率为10%，资本配置的斜率为多少？
3短期国库券的收益现在是4.90%，你已经建立了一个最优风险资产投资组合，投资组合p，即你把23%的资金投资到共同**a，把77%的资金投资到共同**b。前者的收益率是8%，后者的收益率是19%。
1） 投资组合p的预期收益率是多少？
2） 假定你设计了一个投资组合c，其中34%的资金投资到无风险资产，其余的投资到组合p中，那么这个新的投资组合的预期收益是多少？
3） 如果投资组合p的标准差是21%，这个新组合的标准差是多少？确定在新的投资组合中无风险资产、共同**a和共同**b的权重。
4以下数据描绘了一个由三只**组成的金融市场，而且该市场满足单指数模型。
5、减少垃圾的数量是从源头上解决问题的办法，我们每个人都可以想出许多减少垃圾数量的方法。市场指数组合的标准差为25%，请问：
2） 8、地球自转一周的时间是一天；地球公转一周的时间是一年；月球公转一周的时间是农历一个月。市场指数投资组合的平均超额收益率为多少？
4） 答：最有效的方法就是集焚烧、堆肥、热解、制砖、发电等一体的统合系统，但是焚烧垃圾对空气有污染。**a与**b之间的协方差为多大？
6） 19、夏季是观察星座的好季节，天空中有许多亮星，其中人们称之为“夏季大三角”的是天津。
四、织女星和牛郎星。它们分别属于天鹅座、天琴座、天鹰座。**b与指数之间的协方差为多大？
7） 将**b的方差分解为市场和公司特有两部分。
5对**a和**b分析估计的指数模型结果如下：
1） **a和**b收益之间的协方差是多少？
2） 每只**的方差是多少？
3） 将每只**的方差分类到系统风险和公司特有风险中。
4） 每只**和市场指数的协方差是多少？
5） 两只**的相关系数是多少？
6预计无风险利率是6.1%，市场投资组合的预期收益是14.6%。
1） 利用capm，根据下表所提供的数据，计算**4的预期收益。
2） 画出**市场线。
3） 在**市场线上，找出每样资产对应的点。
4） 确定每样资产是被低估、被高估还是定价准确，计算其。
7假定一个多元投资组合z的定价基础是两个因素。第一个因素的是1.10，第二个因素的是0.
45，第一个因素的预期收益是11%，第二个因素的预期收益是17%，无风险利率是5.2%。利用套利定价理论回答以下问题：
1） 第一种因素的风险溢价是多少？
2） 第二种因素的风险溢价是多少？
3） 根据和第一种因素的关系，投资组合z的风险溢价是多少？
4） 根据和第二种因素的关系，投资组合z的风险溢价是多少？
5） 投资组合z的整体风险溢价是多少？
6） 投资组合z的整体整体预期收益是多少？
8一年期债券的到期利率是6.3%，2年期零息债券的到期利率是7.9%。
1）第2年的远期利率是多少？
2）根据期望假设，明年的1年期利率的期望值是多少？
3）根据流动性偏好理论，明年期的1年期利率的期望值比（2）得到的值高还是低？
9你管理着价值100万美元的资产组合，目标久期为10年，可以从两种债券中选择：5年期零息债券和永久债券，当前收益率均为5%。
1） 你愿意持有两种债券的份额各为多少？
2） 如果现在的目标久期为10年，则明年的持有比例会如何变化？
投资学第7版练习作业题
1 a和 b收益之间的协方差是多少？2 每只 的方差是多少？3 将每只 的方差分类到系统风险和公司特有风险中。4 每只 和市场指数的协方差是多少？5 两只 的相关系数是多少？6预计无风险利率是6.1 市场投资组合的预期收益是14.6 1 利用capm，根据下表所提供的数据，计算 4的预期收益。2 画...
投资学概论第2次作业
题号 1题型 多选题 请在复选框中打勾，在以下几个选项中选择正确答案，答案可以是多个 本题分数 2.08内容 基础分析包括了 a 宏观分析b 行业分析c 公司分析d 分析。学员答案 abc本题得分 2.08 题号 2题型 单选题 请在以下几个选项中选择唯一正确答案 本题分数 2.08内容 下列哪项不...
编程练习作业题
并请每位同学任选三道题做作业，和前两次作业一样，请完成作业后，把每个程序和结果的截图发到我邮箱，请于本周六晚12点前提交。1 编程 让用户输入一个字符，然后依次在屏幕上显示 该字符在ascii码表中的前一字符 该字符本身 后一字符，后退出。例如 输入b，则显示 abc 后退出，输入d则显示 cde ...