第一章金融市场概论。
1．金融市场**(不管是中介机构还是经纪人)参与金融市场活动时，并非真正意义上的货币资金供给者或需求者。(
2．金融工具交易或买卖过程中所产生的运行机制，是金融市场的深刻内涵和自然发展，其中最核心的是供求机制。(
3．金融市场被称为国民经济的“晴雨表”，这实际上指的就是金融市场的调节功能。(
4．金融中介性**不仅包括存款性金融机构、非存款性金融机构以及作为金融市场监管者的**银行，而且包括金融市场经纪人。(
5．资本市场是指以期限在1年以内的金融工具为交易对象的短期金融市场。(
6．金融市场按交易方式分为现货市场、**市场和期权市场。(
7．议价市场、店头市场和第四市场，都是需要经纪人的市场。(
8．狭义的外汇市场指的是银行间的外汇交易，包括同一市场各银行问的交易、**银行与外汇银行间的交易以及各国**银行之问的外汇交易活动。
1．√ 2．×(**机制) 3．×(反映功能) 4．√ 5．×(货币市场)
6．×(交割) 7．×(不需要) 8．√
s第二章金融市场的参与者。
1．在世界上任何国家和地区，企业都毫无例外地是经济活动的中心，同时也是金融市场运行的基础，是金融市场上最重要的主体。(
2．**部门是一国金融市场上主要的资金需求者，为了弥补财政赤字，一般是在次级市场上活动。(
3．公债市场是金融市场中最早形成的市场，公债交易具有悠久历史。**交易所最初交易的金融工具就是**债券。(
4．**除了是金融市场上最大的资金需求者和交易的主体之外，还是重要的监管者和调节者，因而在金融市场上的身份是双重的。(
5．机构投资者和家庭部门一样，是主要的资金供给者，两部门在资本市场的地位是互为促进的。(
6．人寿保险公司兼有储蓄银行的性质，它是一种特殊形式的储蓄机构。(
7．人寿保险公司在资金运用中，愿意持有比例更大的流动性金融工具。(
8．商业银行与专业银行及非银行金融机构的根本区别，是它接受活期存款，具有创造存款货币的职能。(
9．佣金经纪人不属于任何会员行号，而仅以个人名义在交易厅取得席位，是我们通常所说的自由经纪人，这类经纪人在美国最为流行。(
10．从业务分类的角度看，**公司、投资银行、商人银行所从事的业务类型大同小异，其所以名称各异，源于各自早期业务活动的重点以及历史习惯的不同。(
11．在**公司设立的条件上，日本对**公司一直采取登记制。(
1．√2．x(初级市场)3．√4．√5．×(互为消长)6．√7．x(财产保险公司)8．√
9. ×居间经纪人）10. √11. ×特许制）
第五章债券市场
1．一般而言，债券私募发行多采用直接发行方式，而公募发行则多采用间接发行方式。(
2．债券的发行利率或票面利率等于投资债券的实际收益率。(
3．一般来讲，单利计息的债券，其票面利率应高于复利计息和贴现计息债券的票面利率。
4．债券的发行利率或票面利率等于投资债券的实际收益率。(
5．债券的**与债券的收益率之间有着极为密切的关系，当债券****时，收益率也同时下降。(
6．单利到期收益率既不能反映同其他债券在收益上的差别，也不能反映债券折价或溢价**而产生的损益。(
7．利率预期假说不能解释不同期限债券的利率往往是共同变动的这一经验事实。(
8．对于给定的收益率变动幅度，债券的息票率与债券**的波动幅度之间成反比关系。(
9．当债券的收益率不变，债券的到期时间与债券**的波动幅度之间成正比关系。 ’
10．为了规避债券投资风险，应该使得投资期限长期化。(
1．√ 2．×(并不是) 3．√ 4．×(并不是) 5．×(收益率上升) 6．×(直接收益率7．×(市场分离假说) 8．√ 9．√ 10．×(短期化)
第六章**市场
1．如果按照发行与认购的方式及对象，**发行可划分为直接发行与间接发行。(
2．以发起方式设立公司，可以采用公募发行方式发行**。(
3．场外交易是**流通的主要组织方式。(
4．按买卖双方决定**的方式不同，**流通市场分为议价买卖和竞价买卖。(
5．第四市场的**交易主要发生在**商和机构投资者之间。(
6．在**比较发达的国家，股价指数已成为衡量一国经济的“晴雨表”。(
7．我国上海**交易所采用的是美国道·琼斯****指数的计算方法来计算****指数。(
8．**行市与预期股息收益和市场利率成正比。(
9．就**投资而言，风险就是投资者的收益和本金遭受损失的可能性。(
10．按照对风险的分类，企业风险既属于外部风险也属于个别风险。(
1．×(公开发行与非公开发行) 2．×(私募方式) 3．×(场内交易) 4．√ 5．×(第三市场) 6．√ 7．√ 8．×(与市场利率成反比) 9．√10．√
第八章外汇市场。
1．外汇柜台市场是一种无固定场所及无固定开盘和**时问的外汇市场。(
2．交易所市场成为外汇市场的主要组织形式及市场类型。(
3．从总的外汇市场交易份额或结构来看，绝大部分的外汇交易是银行间的外汇交易即批发交易。(
4．英国传统上外汇采用直接标价方法。(
5．狭义的外汇市场实际上是指由各国**银行、外汇银行、外汇经纪商和客户等外汇经营主体以及由它们形成的外汇供求买卖关系的总和。(
6．外汇市场的效率机制主要体现在：外汇市场的远期汇率能够准确地反映未来即期汇率的变化，为外汇交易者提供准确的信息作为其交易的参考。(
7．在即期汇率一定的情况下，远期汇率水平主要决定于升水或贴水水平。(
8．外汇的成交，是指购买外汇者支付某种货币资金，**外汇者交付指定的外汇的行为。
9．两国货币的利率差是决定升水或贴水及其幅度的主要因素，但不是唯一的因素。(
10．外汇掉期交易改变的不是交易者手中持有的外汇数额，而是交易者所持货币的期限。
11．直接套汇是指利用三个或三个以上不同外汇市场中三种或多种不同货币之问交叉汇率的差异，进行买卖赚取汇价收益。(
12．购买力平价理论揭示了汇率变动的短期原因。(
1．√ 2．×(柜台市场) 3．√ 4．×(间接标价法) 5．×(广义的外汇市场)
6．√ 7．√ 8．×(交割) 9．√ 10．√ 11．×(间接套汇，亦称三角套汇或多角套汇)
12．×(长期原因)
一章金融市场主要流派介绍。
1．对于投资者而言，有效集是客观存在的，它是由**市场决定的。而无差异曲线则是主观的，它是由自己的风险-收益偏好决定的。(
2．根据分离定理，在均衡状态下，每种**在均点处投资组合中都有一个非零的比例。(
3．比较资本市场线和**市场线可以看出，只有最优投资组合才落在资本市场线上，其他组合和**则落在资本市场线上方。(
4．资本市场效率理论又称为“有效市场假说”，是l970年芝加哥大学eugene fama教授提出来的。(
5．如果市场达到弱式有效，说明基本因素分析法都是无效的。(
参***。1．√ 2．√ 3．×(下方) 4．√ 5. ×达到半强式有效）6. √
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